木6 数理ファイナンス (中里大輔先生)
先渡とフォワードレート。
フォワードレートから HJM (Heath-Jarrow-Morton) モデルへ展開。HJM モデルの記念講演で Jarrow をからかい青ざめさせたという先生のエピソードの披露とともに授業終了。
仕事で頭脳を酷使した一週間だったせいか、今回は内容的にはボリュームが少ないはずにもかかわらず難易度が高めに感じる。復習せねば ...
木7 リアルオプション (川口有一郎先生/長谷川専先生/山口浩先生)
連続時間系でのリアルオプション。
今回から突如アカデミックに、数学的になる。といっても、ブラウン運動、幾何ブラウン運動など基本的なモデルの説明。各モデルの確率過程を視覚的に理解させるよい資料によって進められた授業ではあったが、個人的には特に注目するトピックもなく、内職 *1 に励む ...
*1:といっても勉強ではなく、文字通り仕事 ...
